導讀：金融服務是RCEP成員重點談判的內容之一，各方在RCEP中達成了統一適用的金融服務規則，為各方有序擴大金融開放創造了良好平臺

作者|廖媛媛 馬蘭‘中國銀保監會國際合作與外資機構監管部’

文章|《中國金融》2021年第7期

2020年11月15日，東盟十國、中國、日本、韓國、澳大利亞、新西蘭等15個國家在東亞合作領導人會議上正式簽署《區域全面經濟伙伴關系協定》（RCEP）。RCEP的金融相關內容代表了中國在締約實踐中對外開放的最高水平，將為建設更高水平開放型經濟新體制、構建“雙循環”新發展格局提供巨大助力，為中資金融機構海外高質量發展帶來新機遇。

RCEP總體情況

RCEP簽署和生效后，將建立當前世界上覆蓋人口數量最多、經貿規模最大、最具發展潛力的自由貿易區。2019年，RCEP的15個成員總人口達22.7億，GDP達26萬億美元，出口總額達5.2萬億美元，均占全球總量約30%，預示著全球約三分之一的經濟體量將形成一體化大市場。RCEP有以下三個顯著特點。

一是經貿活動內容覆蓋廣。RCEP作為一個現代、全面、互惠的大型區域自貿協定，正文20個章節中，除涵蓋貨物貿易、服務貿易、投資外，各方還就中小企業、經濟技術合作等作出了規定，并納入了知識產權、電子商務、競爭政策、政府采購等內容。RCEP還包括四個市場準入附件，分別涉及關稅承諾、服務貿易承諾、服務和投資不符措施承諾以及自然人流動承諾。涉及產品數量和服務部門顯著高于中國及東盟現有的自貿協定覆蓋范圍，將為區域內企業帶來前所未有的發展機遇。

二是各領域開放水平高。RCEP對標國際高水平實踐，構建了更加開放、自由、透明的經貿規則體系。在貨物貿易領域，規定了區域內原產地累積規則，簡化了海關通關手續，有望在較短時間內實現貨物貿易自由化承諾，最終零關稅產品數將超過90%。在服務貿易領域，日本、韓國、澳大利亞、新加坡、文萊、馬來西亞、印度尼西亞七個成員采用負面清單方式承諾，中國等其余八個成員采用正面清單承諾，并將于協定生效后6年內轉化為負面清單。中國服務貿易開放承諾在入世承諾基礎上新增研發、空運等22個部門，達到了已有自貿協定的最高開放水平。在投資領域，15個成員均采用負面清單方式對制造業、農業、林業、漁業、采礦業五個領域的投資作出較高水平開放承諾，大幅提高了政策透明度。

三是創新性和包容性強。RCEP的內容充分融合了傳統與創新，同時兼顧了各國不同發展水平和國情。例如，納入知識產權、電子商務等前沿領域，適應知識經濟、數字經濟發展需要，特別是在知識產權章節，既涵蓋了著作權、商標、地理標志、專利等傳統內容，又包括了執法、合作、透明度等知識產權保護發展的新趨勢，顯著提高了區域內知識產權整體保護水平。又如，在經濟合作和中小企業章節，兼顧各成員不同的發展水平，通過規定加強經濟技術合作和對中小企業的支持投入，使協定各項內容能更好惠及中小企業和發展中經濟體；兼顧發展中國家和最不發達國家的實際訴求，確保各方充分共享成果，促進區域包容均衡發展。

金融業重點內容和成果

金融服務是RCEP成員重點談判的內容之一，各方在RCEP中達成了統一適用的金融服務規則，提升了金融監管透明度，為各方在完善監管、維護金融穩定的前提下有序擴大金融開放創造了良好平臺。RCEP金融業重點內容和成果包括以下三方面。

推動新興領域國際規則制定，引領國際規則走向

RCEP引入了新金融服務、信息轉移和處理等條款。通過簽署RCEP，中國首次在與其他國家簽訂的自貿協定中納入了上述條款，條款的最終內容既融合了中國實踐與中國方案，也為全球自貿協定實踐提供了典型范本。RCEP規定了按照內外一致原則允許外資提供新型金融服務，強調外資申請提供新金融服務應遵守東道國相關許可、機構或法律形式要求，在鼓勵金融創新的同時拓寬了金融監管部門的政策空間，有利于及時監測防范新金融服務可能引發的風險。RCEP允許進行日常營運所需的信息轉移和信息處理，但進一步規定各成員可按照審慎監管、保護個人隱私以及維護賬戶機密性等原則對數據跨境流動設置管理要求。相較其他締約實踐，RCEP強調尊重各成員對數據治理的管理自主權，賦予金融監管部門在遵守義務前提下要求數據存儲、保留記錄副本等監管權力。由于中國金融科技發展處于世界前列，協定上述要求體現出發展和安全并重的原則，有助于推動中國及區域內數字經濟穩妥有序發展。

推動國內法與國際法銜接，促進規則制度型開放

根據國際通行規則，納入RCEP清單承諾的開放措施需以國內法律法規為依據，這促進了國內法和國際法的有效銜接。RCEP金融業清單承諾表中納入了自2018年以來中國宣布實施的相關銀行業保險業對外開放措施。保險業納入的對外開放措施主要包括：取消合資人身險公司外資持股比例限制、取消外資保險機構設立前需開設2年代表處的要求、允許符合條件的境外投資者來華經營保險代理業務和保險公估業務、取消外國保險經紀公司在華經營保險經紀業務的2億美元總資產和30年經營年限要求，以及取消設立外國保險公司30年經營年限要求等。銀行業納入的對外開放措施主要包括：取消外國銀行來華設立外資法人銀行的100億美元總資產要求和外國銀行來華設立分行的200億美元總資產要求，取消外資銀行申請人民幣業務需滿足開業1年的等待期要求，取消外資銀行開辦人民幣業務審批等。

在RCEP生效實施過程中，中國金融業規則制度型開放將邁出新步伐。一方面，通過實現上述承諾，落實銀行業保險業對外開放措施，有助于在法律法規層面完善外資準入等金融業涉外規則，形成與國際通行規則相銜接的基本制度體系；另一方面，通過認真履行RCEP規定的透明度、國民待遇、市場準入、自律組織等條款義務，有助于在監管實踐層面對接國際高標準經貿規則，進一步優化外資監管環境，促進規則和制度開放。

推動外方成員進一步提高對中國開放水平，中資金融機構海外發展迎來新機遇

相較各國與中國已有的自貿協定，RCEP多個成員在金融領域不同程度地作出了更高水平的開放承諾，包括取消和放寬外資持股比例限制、放寬機構準入和業務范圍、放寬高管和董事會人員要求等，有助于促進中資金融機構海外高質量發展。

外資持股比例方面：菲律賓取消了外資在其境內設立和投資保險公司不得超過51%的持股比例限制，取消了外資在其境內設立和投資再保險公司不得超過40%的持股比例限制；馬來西亞取消了外資對本地銀行單一持股比例不得超過20%的限制；越南取消了外資機構和個人合計持有越南合資商業銀行的股份不得超過注冊資本30%的限制。

機構準入和業務范圍方面：印度尼西亞取消了外資在其境內開展人身險、財產險、保險中介等保險業務和保理、信用卡、消費金融等銀行業務的牌照數量、總資產規模限制；緬甸取消了外資在其境內開展保險公估服務的限制，允許外國銀行經審批在其境內設立代表處和分支機構；老撾新開放了境內外資銀行的存、貸款業務，并允許境外保險公司跨境提供國際海運、空運保險業務；韓國新開放了跨境提供理賠和精算兩類保險附屬服務；柬埔寨取消了跨境提供再保險服務20%的強制性分保要求；泰國新開放了養老金咨詢服務；文萊新開放了銀行服務。

高管和董事會要求方面：菲律賓放寬了境內保險公司外籍高管人員的數量限制；馬來西亞放寬了外資銀行和保險公司赴馬來西亞從業的外籍高管和專家的人數及領域限制；澳大利亞取消了私人公司和上市公司高管在澳大利亞經常居住的要求。

RCEP對中國銀行業保險業的影響

在當前經濟全球化受挫、不穩定性不確定性明顯增加的復雜形勢下，RCEP自貿區的建成為全球經濟和貿易復蘇注入強大信心，將為加快構建以國內大循環為主體、國內國際雙循環相互促進的新發展格局提供巨大助力。RCEP的實施將主要對中國銀行業保險業帶來以下四方面影響。

為銀行業保險業支持構建國內國際雙循環新發展格局提供新機遇

RCEP的實施有助于進一步推進中國國內國際雙循環的相互促進，從而對中國銀行業保險業高質量發展產生基礎性、全面性影響。一是產業鏈方面，RCEP區域內大幅降低關稅將增強成員之間的貿易依存度，加強成員間經濟結構互補，推動區域內產業鏈、供應鏈、價值鏈的融合與重塑，為中國銀行業保險業發展跨境產業鏈金融帶來機遇。二是要素流動方面，市場準入進一步放寬和技術標準的進一步統一，將促進RCEP成員在資本、技術、勞動力等生產要素方面的自由流動，有利于中國銀行業保險業結合各自優勢和發展策略，依托自貿試驗區或自貿港，發展跨境貿易金融服務。三是人民幣國際化方面，RCEP實施生效后，區域內經貿關系將日益緊密，消費市場不斷升級擴容有助于通過對外貿易規模的擴大降低人民幣在國際交易和結算中的成本，培育人民幣真實需求、增強人民幣計價功能，穩步推動人民幣國際化，同時也有助于提高中國銀行業保險業的國際影響力。

為銀行業保險業服務“一帶一路”建設注入新動能

近年來，中資銀行保險機構持續服務“一帶一路”建設，不斷提升金融服務質效。東盟是中國推動“一帶一路”高質量發展的重要力量。RCEP實施后將與已有的中國—東盟自貿區相疊加，中國與東盟銀行保險業有望在更寬領域、更高水平上開展合作、互利共贏。例如，RCEP的實施將有助于積極穩妥推進中國與“一帶一路”國家之間的銀行保險機構互設與業務開展，鼓勵加強金融合作與創新，不斷豐富金融產品和服務體系。對于國別風險和其他金融風險，RCEP中統一適用的各項規則和爭議解決機制也將有利于建立更穩定的投資環境，助力“一帶一路”高質量發展。

為銀行業保險業在新發展格局下實現高水平對外開放提供新保障

“引進來”方面：目前澳大利亞、日本、韓國、菲律賓、泰國、馬來西亞、新加坡、印度尼西亞八個RCEP成員方在中國境內設立了外資銀行機構，澳大利亞、韓國、新加坡、日本、泰國五個RCEP成員方在中國境內設立了外資保險機構。RCEP為中國金融業擴大開放提供了國際法治保障，增強了外資對中國金融市場的信心，既有利于已進入的外資機構深耕中國市場，也有利于通過宣示效應引入更多包括非RCEP成員在內的高水平參與者，共同完善中國金融市場競爭機制，推進金融業供給側結構性改革。特別是，中國通過RCEP首次與日本建立自貿伙伴關系，未來中日金融合作將迎來更多機遇。

“走出去”方面：目前中資銀行在RCEP其余14個成員境內均設立了分支機構，中資保險機構在澳大利亞、韓國、新加坡、日本、印度尼西亞五個RCEP成員境內設立了保險機構。RCEP成員在金融領域的高水平承諾將催生區域內更高層次與更新形式的金融合作，釋放區域內巨大市場潛力。協定生效后，外方新的開放措施將為中資金融機構優化境外機構布局、提升國際競爭力提供良好機遇，特別是，RCEP也將為中資金融機構走出去提供更有力的國際法治保障。

中國金融創新、跨境數據傳輸等領域面臨新挑戰

RCEP關于新金融服務、信息轉移和處理等條款既為中資金融機構創新業務模式和海外數據傳輸帶來了新的便利，同時也對中國金融開放水平、風險防控和數據安全管理提出了更高要求。

具體看，RCEP中的新金融服務條款規定，如果一個成員允許境內本土機構從事某項新的金融服務，那么也應當允許境內其他成員設立的機構在類似情形下提供該項服務。這意味著中資金融機構可依托RCEP自貿區，借助中國在跨境電商、電子支付等方面的領先優勢積極開拓海外市場，同時也必須對外資一視同仁，在進行金融創新的時候給予在華外資機構同等機會，并做好風險防控。RCEP的信息轉移與信息處理條款規定，除由于監管或審慎考慮、保護個人隱私以及賬戶機密性等原因外，一締約方不得阻止其領土內的金融服務提供者為進行日常營運所需的信息轉移或信息處理。該條款一方面為中資金融機構海外機構數據回傳國內提供了便利，另一方面也對我國跨境數據管理水平提出了較高要求。目前，RCEP各成員正在逐步建立、完善各自的數據跨境流動規制體系，各方金融監管部門可借助協定中的金融聯絡點機制，就尊重他國司法管轄權和數據的安全管理權、堅持發展和安全并重原則等內容進一步增強共識，加強數據跨境流動國際協調，為推動數字經濟發展構建更加開放、公正、公平的營商環境。

相關思考

一是加強國際協定義務審查，在監管實踐中增強國際履約意識。始終認真履行國際義務是中國展現負責任大國形象的內在要求。RCEP協定實施生效后，在頒布和修訂法律法規時應確保國內法與國際法相一致，在外資市場準入和日常監管中增強履約意識，為RCEP各成員方在中國金融市場的發展提供固根本、穩預期、利長遠的國內法治保障。

二是提高風險防控能力，在高水平對外開放中切實維護金融安全。金融風險防范方面，以試點形式開展新的金融業務應遵循國民待遇要求，根據創新業務特點和在華外資機構專長，給予外資相應試點機會，實現發展機會公平，同時注意防控相關風險，維護金融穩定。信息安全方面，在不對基于日常營運所需的信息轉移和信息處理設置禁止性規定的同時，積極探索基于審慎監管、保護個人隱私以及賬戶機密性等原因，如何加強信息轉移和處理監管，完善數據出境管理。

三是熟悉和掌握協定規則，抓住海外發展新機遇。銀行業保險業機構應充分利用外方成員在外資持股比例、機構準入等方面的新優惠，抓住協定簽署的重大利好助推實現高水平“走出去”，助力“一帶一路”高質量發展。